An Empirical Study of Option Prices under the Hybrid Brownian Motion Model
نویسندگان
چکیده
منابع مشابه
An Empirical Study of Option Prices under the Hybrid Brownian Motion Model
In this paper, we mainly discuss an empirical study of option prices under the hybrid Brownian motion model developed by [1]. In a specific case of parameters, we have a simple transition probability density function that has a fattailed feature as time passes. We show some empirical evidences that the feature of the model reflects the real market price movements in Japanese stock market. Furth...
متن کاملan investigation about the relationship between insurance lines and economic growth; the case study of iran
مطالعات قبلی بازار بیمه را به صورت کلی در نظر می گرفتند اما در این مطالعه صنعت بیمه به عنوان متغیر مستفل به بیمه های زندگی و غیر زندگی شکسته شده و هم چنین بیمه های زندگی به رشته های مختلف بیمه ای که در بازار بیمه ایران سهم قابل توجهی دارند تقسیم میشود. با استفاده از روشهای اقتصاد سنجی داده های برای دوره های 48-89 از مراکز ملی داده جمع آوری شد سپس با تخمین مدل خود بازگشتی برداری همراه با تعدادی ...
15 صفحه اولan inverstigation into the shrinkage behavior (kinetics) of microfilled hybrid and nano dental composites
چکیده ندارد.
15 صفحه اولThe Application of Fractional Brownian Motion in Option Pricing
In this text, Fractional Brown Motion theory during random process is applied to research the option pricing problem. Firstly, Fractional Brown Motion theory and actuarial pricing method of option are utilized to derive Black-Scholes formula under Fractional Brown Motion and form corresponding mathematical model to describe option pricing. Secondly, based on BYD stock, estimation model on volat...
متن کاملApproximation for Option Prices under Uncertain Volatility
In this paper, we study the asymptotic behavior of the worst case scenario option prices as the volatility interval in an uncertain volatility model (UVM) degenerates to a single point, and then provide an approximation procedure for the worst case scenario prices in a UVM with small volatility interval. Numerical experiments show that this approximation procedure performs well even as the size...
متن کاملذخیره در منابع من
با ذخیره ی این منبع در منابع من، دسترسی به آن را برای استفاده های بعدی آسان تر کنید
ژورنال
عنوان ژورنال: Journal of Mathematical Finance
سال: 2013
ISSN: 2162-2434,2162-2442
DOI: 10.4236/jmf.2013.32033